Warum ich steigende Dividenden mag

Dividendenerhöhende Anleger konzentrieren sich im Allgemeinen auf Unternehmen mit stabilen Geschäftstätigkeiten, geringer Verschuldung und Skaleneffekten, die Güter und Dienstleistungen des täglichen Bedarfs herstellen oder verkaufen. Mein Portfolio ist voll von qualitativ hochwertigen Unternehmen mit Wettbewerbsvorteilen, Marken, technologischen Vorteilen oder Patenten. Diese Strategie hat mehr als einen Vorteil für langfristig orientierte Anleger, deren Hauptziel finanzielle Unabhängigkeit ist.

Aus diesem Grund gefallen mir wachsende Dividenden besonders gut:

1. Anleger, die einen Vermögenswert in der Hoffnung kaufen, ihn später mit Gewinn weiterzuverkaufen, können besonders betroffen sein Dort Volatilität des Marktes. Dies ist einer der vielen Gründe, die mich vom Gold ferngehalten haben. Emotionen verursachen die Zerstörung von Reichtum. Wenn Sie eine Aktie für 35 $ kaufen, sie dann aber für 40 $ oder höher verkaufen und die Aktie auf 30 $ fällt, geraten Sie leicht in Panik, weil die Kluft zwischen Ihrem Ziel und der Realität größer wird. Der Investor versucht dann zu verkaufen, solange er noch dazu in der Lage ist. Mangelnde Kontrolle über Emotionen ist einer der Gründe, warum die meisten Anleger besser dran wären, in Indexfonds zu investieren.

Um die irrationalen Bewegungen des Aktienmarktes zu ignorieren, investiere ich in steigende Dividenden. Marktschwankungen bieten nur Gelegenheiten, Qualitätsaktien zu einem guten Preis zu kaufen. Ein Preisverfall bietet einen Sicherheitsspielraum vor einer schlechten Fundamentalanalyse oder zukünftigen Problemen mit dem Unternehmen. Bei sinkenden Kursen kann ich mit dem gleichen Geldbetrag auch mehr Aktien kaufen. Und mehr Aktien bedeuten mehr Dividenden.

Aktienkurse bedeuten mir nicht viel, außer dass ich sie zu einem besseren Preis kaufe. Ich habe nicht die Absicht, sie zu verkaufen, um meine Ruhestand Die Dividenden sind erwartungsgemäß, daher ist mir ihr Preis egal. Solange die Unternehmen ihre Ausschüttungen nicht kürzen oder ihre Geschäftsmodelle radikal ändern, bin ich gerne bereit, weiterhin Dividenden zu beziehen. Ich reinvestiere sie jetzt, werde sie aber später zur Deckung meiner Ausgaben verwenden. Daher mache ich mir wenig Gedanken über die emotionalen Reaktionen des breiten Marktes.

2. Steigende Dividenden zwingen mich dazu, auf Unternehmen mit bewährter Qualität zu setzen. Für ein Unternehmen ist es schwierig, über Jahrzehnte hinweg Dividenden zu zahlen und diese trotzdem jedes Jahr zu erhöhen. Es gibt Naturkatastrophen, Konjunkturzyklen, veränderte Verbrauchervorlieben oder staatliche Vorschriften, Steuern, Produktrückrufe, Wettbewerb, Patentabläufe und die Wartung der Infrastruktur. Es gibt viele andere Dinge, die die Fähigkeit eines Unternehmens, eine Dividende für 10, 20 oder 50 Jahre zu zahlen oder gar zu erhöhen, beeinträchtigen können.

Nur Unternehmen mit fantastischen Produkten, einem umsichtigen Kapitaleinsatz und einem Fokus auf die Rendite der Aktionäre können eine solche Dividendengeschichte aufrechterhalten. Ein Unternehmen wie Coca-Cola (KO) hat die Kleinigkeit von zwei Weltkriegen, der Weltwirtschaftskrise, den drei Ölschocks, dem Einsturz der WTC-Türme, der Finanzkrise nach den Subprimes und der Staatsschuldenkrise durchgemacht … Hochwertige Unternehmen überwinden Misserfolge und tun dies auch weiterhin Langfristig Mehrwert für die Aktionäre schaffen. Sie zahlen und erhöhen weiterhin Dividenden über sehr lange Zeiträume. Letztere sind ein handfester Beweis dafür, dass das Unternehmen korrekt arbeitet, ohne auf Buchhaltungstricks zurückzugreifen.

Natürlich könnte ich in eine derzeit beliebte Aktie investieren, wie Netflix, Inc. (NFLX) oder Facebook Inc. (FB). Allerdings müssten sie in der Lage sein, große wirtschaftliche Veränderungen zu überstehen und gleichzeitig ihre Aktienkurse zu steigern, da sie keine Dividenden zahlen. Sie haben zwar keine nennenswerte lange Geschichte, liegen aber trotzdem voll im Trend. Das muss also etwas zählen. Und sie sind relativ günstig, also denken Sie ... FB hat derzeit ein KGV von 183 und NFLX von 316. Warum ein Qualitätsunternehmen wie KO kaufen, dessen Aktien einen Investor derzeit dazu „zwingen“, das 22-fache des Gewinns zu zahlen, als Sie könnte fast das 183-fache des Gewinns eines unbewiesenen Unternehmens wie FB zahlen? Darüber hinaus bezahlt der KO-Vorfahre Sie dafür, dass Sie es besitzen, während das Kind Zuckerberg gibt dir nur Scheiße.

3. Das Dividendenwachstum eines Qualitätsunternehmens übersteigt die Inflation, was meine Kaufkraft mit der Zeit steigert. Die Inflationsrate der letzten 10 Jahre lag in den USA durchschnittlich bei knapp 4% pro Jahr. Die meisten Unternehmen, in die ich investiere, erhöhen ihre Dividende deutlich über diesem Wert. Zum Beispiel das Unternehmen Procter & Gamble (PG)  hat kürzlich seine Dividende um 7% erhöht, und das nach 59 aufeinanderfolgenden Jahren der Erhöhung. Vergleichen Sie dies mit Anleihen, die dem Inhaber einen festen Zinssatz zahlen. Eine 10-jährige US-Staatsanleihe zahlt Ihnen derzeit 1,701 TP3T pro Jahr. Das bedeutet, dass Sie aufgrund der Inflation wahrscheinlich über einen Zeitraum von 10 Jahren eine negative Gesamtrendite erzielen würden, wenn Sie die Anlage bis zur Fälligkeit halten würden. Zwischen diesem Schatzwechsel und der Rendite von PG von 3,101 TP3T (ohne Dividenden- und Aktienkurswachstum) liegt die Wahl auf der Hand.

4. Dividendenerträge sind wirklich passiv. Viele Menschen träumen von einer passiven Einkommensquelle, die es ihnen ermöglicht, ihren Lebensstil nach ihren Wünschen zu finanzieren. Bis zum Alter von 65 Jahren die berüchtigte „U-Bahn-Arbeit-Schlaf“-Routine zu vermeiden, nur um Rechnungen zu bezahlen, das wäre ziemlich gut... Passives Einkommen bedeutet, fast ohne Anstrengung Geld zu verdienen. Dieser Gedanke wird oft mit Bloggen, dem Besitz eines eigenen Unternehmens oder Investitionen inImmobilie. Obwohl sie alle in unterschiedlichem Maße gültige Einkommensquellen sind, sind sie wirklich passiv?

Bloggen ist alles andere als passiv. Ich verbringe viele Stunden pro Woche damit, neue Artikel zu schreiben und meine Website zu verwalten. Ebenso nimmt die Gründung eines eigenen Unternehmens viel Zeit in Anspruch, auch wenn 3/4 der Gründungen scheitern. Immobilien gelten gemeinhin als passive Einkommensquelle, doch damit dies tatsächlich der Fall ist, müsste die Verwaltung einer Immobilienagentur überlassen werden. Allerdings verschlingen diese Unternehmen einen Teil Ihrer Gewinne und kontaktieren Sie trotzdem bei wichtigen Entscheidungen, wie dem Austausch bestimmter Geräte oder der Räumung von Mietern.

Coca-Cola (KO) wird mich niemals kontaktieren, nur weil eine Produktionslinie ein kleines Problem hat oder einer ihrer Tausenden von Mitarbeitern ein persönliches Problem hat. Das Unternehmen macht einfach weiter und zahlt mir meine Dividenden ohne Fragen aus. Dividendeneinnahmen sind wirklich passiv und, noch besser, sie sind völlig ortsunabhängig. Sie können Ihren Ruhestand im Ausland verbringen oder unbegrenzt reisen, wenn Ihre Dividendeneinnahmen ausreichen. Dividenden sind auch deshalb passiv, weil Sie keine Aktien verkaufen müssen, um Einkommen zu erzielen. Sie müssen nichts tun, um das Geld zu erhalten, sobald Sie in ein Unternehmen investieren, das Bardividenden zahlt.

5. Dividenden sind zuverlässig und regelmäßig, wie Wechsel. Bei Dividenden haben Sie eine ziemlich gute Vorstellung davon, wie viel Sie erhalten werden und wann Sie es erhalten werden. Zum Beispiel, Johnson & Johnson (JNJ) hat immer im März, Juni, September und Dezember (normalerweise um den 13. eines jeden Monats) Dividenden ausgezahlt. Und Sie wissen, dass JNJ schüttet wie gewohnt vierteljährlich 0,66 $ Dividenden aus, sofern sie nicht eine Erhöhung beschließen. Die Regelmäßigkeit der Dividenden und deren Erhöhung ist das perfekte Gegenmittel gegen ebenso regelmäßig eingehende Rechnungen. Wer seine Dividenden zur Deckung seiner Ausgaben nutzt, wird es zu schätzen wissen, dass Unternehmen regelmäßig und zuverlässig einen Teil ihrer Gewinne auszahlen. Im Gegensatz zum Immobilienbeispiel: Ein Mieter, der seine Miete nicht mehr zahlt, eine leerstehende Wohnung oder die Reparatur einer Immobilie … nichts Angenehmes.

Abschluss

Steigende Dividenden ermöglichen es Ihnen, problemlos zu investieren, ohne in Panik zu geraten und ohne zu viel arbeiten zu müssen. Die Strategie ist tragfähig, nachhaltig und bietet langfristig eine solide Gesamtrentabilität. Die dadurch entstehende passive Einkommensquelle ermöglicht die Finanzierung einer vorzeitigen Pensionierung. Brauchen Sie noch mehr?

Quelle : http://www.thediv-net.com/2013/05/why-i-love-dividend-growth-investing.html