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C’est un portefeuille très hétéroclite dis-donc ! 🙂
Beaucoup de mélange entre des titres très technos, des bons titres payeurs de dividendes plus classiques, et d’autres titres dont je n’ai jamais entendu parler (comme EVE et G)
dans tes autres placements tu es aussi très hétéroclite 🙂 (prêts, crypto-monnaie)
y a-t-il une raison à ces placements originaux ?
Il est très difficile voir impossible de faire des prévisions sur le sens que va prendre une monnaie dans le futur. Tout ce qu’on sait c’est dans le passé le CHF a très souvent été une monnaie forte, dite de refuge, alors que le dollar a plutôt été une monnaie faible, avec des politiques monétaires expansives. Donc le couple USD/CHF est structurellement baissier.
Personnellement dans une optique orientée actions, si on choisit ses actions aux USA, il suffit pour se prémunir de se problème de se focaliser sur des sociétés internationales, fortement exposées à l’étranger (et qui profitent même d’un dollar faible). Il faut noter d’ailleurs que même en achetant du « Suisse » on s’expose aussi au risque de change, puisque notre pays est naturellement tourné vers l’extérieur. Nestlé faire les plus gros de son chiffre à l’étranger par exemple.
Ce qui m’inquiète le plus aux USA ce n’est pas le dollar, mais plutôt les valorisations extrêmes de beaucoup de titres. Je suis d’ailleurs en train de changer de fond en comble mon portefeuille à cause de cela. Je donnerai plus d’infos à ce sujet prochainement.
Plus d’infos :
Se protéger contre le risque de change en investissant de manière globale
Salut
j’avais ce titre, mais je l’ai vendu car la société était en train de faire fondre ses réserves de cash. Maintenant c’est vrai que le dividende est intéressant (il l’était déjà avant) et le cours semble s’être stabilisé (on n’achète pas un couteau qui tombe). J’attendrais peut-être la fin de l’année pour voir si la situation s’est bien stabilisée tant au niveau des fondamentaux que du cours.
Je rajouterais encore qu’une stratégie basée sur des PB faibles n’est pas mauvaise en soi, au contraire, mais il faut être conscient qu’elle implique une forte volatilité. Mikron le dément pour l’instant mais sait on jamais…
Donc si tu cherches du défensif, choisis plutôt des titres qui paient un dividende croissant depuis de très nombreuses années, au minimum 2%, avec un payout ratio de moins de 70%. Tu verras qu’automatiquement ça éliminera presque tous les cycliques!
Salut
Les actions défensives sont supposées mieux se comporter en cas de baisse du marché.
Effectivement ce titre a un faible beta, cependant je ne dirais pas que c’est ce qui me viendrait en premier à l’idée quand on parle de titre défensif. On est quand même dans un secteur industriel et techno. Et puis le PE ratio est vraiment très haut, tandis que les dividendes sont misérables et en baisse en plus. Un faible PE et un dividende moyen et croissant est meilleur pour jouer un rôle défensif.
Par contre, tu as raison de le souligner, le titre offre un faible P/B, et à cela il faut aussi ajouter un faible P/S. Cela est nettement mieux. L’endettement est également faible, ce qui évite de jouer sur un effet de levier. Le P/FCF est également raisonnable.
Bref les bénéfices ont baissé depuis 2012, mais le prix est resté le même, donc le PE est monté. On dirait effectivement que la valeur comptable joue son rôle d’amortisseur.
Au final, regarde le graph sur 30 ans… c’est pas vraiment du défensif. Mais ça bouge quasiment plus depuis 2002. Peut-être que ça ne baissera plus, mais peut-être que ça restera plat encore 10 ans…
et pour en rajouter une petite couche…
Le ratio dit de Warren Buffett est à un nouveau record.
même s’il n’est vraiment encore à un nouveau record, c’est vrai qu’il est très haut… ça commence vraiment à devenir chaud tout ça !
J’avais mal lu… Je croyais dépôt US… Mais on parle bien d’actions US…
Je présume que si on sépare les avoirs sur plusieurs comptes ça ne change rien…
Pas d’info à ce sujet mais pour les non résidents je ne vois pas trop le but de cette règle… Y a qu’à informer son conjoint des accès ou donner la signature et le cas echeant il transfère les avoirs sans informer du décès… Ou alors il y a quelque chose qui m’échappe….
10 euros c’est correct.
Effectivement certains brokers acceptent de prendre en charge les frais de transfert
Dans ce dernier cas juste vérifier les frais de tranfert de titres. On omet souvent de le faire quand on ouvre un compte et après on est prisonnier de son broker.
IBM est un peu malmenée avec la baisse du cours et des bénéfices.
Comme déjà dit, il faut se méfier des couteaux qui tombent. Surtout que le marché est en nette surchauffe.
Ceci étant dit c’est une très belle société, très resiliente et il n’y a plus beaucoup de de titres de qualité abordables en ce moment. Dans une perspective à long terme orientée dividendes c’est toujours intéressant.
J’en ai déjà et je n’ai pas pour principe de renforcer, par contre je pense que ce titre mérite qu’on le surveille en vue d’un futur achat, si l’on en possède pas encore.
A voir déjà ce que va dire l’algorithme ce week-end.
Petite précision pour IB
1) pas de frais minimaux de 10 USD par mois si le compte est supérieur à 100’000 USD
2) si moins de 25 ans : frais minimaux 3 USD par mois
3) les frais ne s’appliquent que si on arrive pas à 10 USD de frais de transaction
Hello je ne connais pas ce broker, apparemment néerlandais (?). C’est certes bon marché, mais toujours plus cher que Interactive Brokers dont la réputation n’est plus à faire. Tant qu’à choisir un broker étranger je préfère ce dernier. Et attention si j’ai bien lu, pour le dividende (1,00€ + 3,00%), il s’agit de frais de traitements. Donc ça viendrait s’ajouter aux impôts à la source. De toute façon, tu n’échappes pas à l’impôt, même avec un broker étranger. Par exemple chez Interactive Broker, pour une action US, j’ai une retenue de 15% pour le fisc US uniquement, mais je serai taxé en revenu pour le reste par le fisc helvétique lors de la déclaration annuelle.
Donc si ce sont des frais de traitement du dividende appliqués par le broker, c’est loin d’être top ! Curieux d’avoir le feedback de Mystik sur ce point.
